Asutonlainojen marginaalit ovat olleet nousupaineiden alla viime aikoina. Asuntolainojen keskimarginaalia korotti ensimmäisenä Nordea. Nordea nosti asuntolainojen marginaalia 0,70 prosentista 0,78 prosenttiyksikköön. Muut pankit ovat myös ilmaisseet aikeistaan nostaa lainojen keskimarginaalia.
Näyttäisikin, että ajat jolloin pankki myönsi asuntolainaa maksukykyiselle asiakkaalle joka 0,2-0,5 prosenttiyksikön marginaalilla ovat kaukana, ainakin toistaiseksi.
Pankkien sääntely nostaa asuntolainojen marginaalia
Pankit perustelevat marginaalin korotusta alan lisääntyneellä säätelyllä ja sen aiheuttamilla kustannuksilla. Myös rahan lainaamisen hinta pankeille on lisääntynyt. Pankit ohjaavat näitä kustannuksia suoraan asuntovelallisille lainan hintaan eli asuntolainan marginaaliin.
Asuntolainan viitekorko suuressa osassa
Asuntolainan marginaali ei suoraan kerro halvinta asuntolainaa. Pankkien käyttämät viitekorot ovat tulee myös huomioida. Esimerkiksi kaikki pankit eivät myönnä asuntolainaa 1 kk Eurobor-korolla. 1 kk Eurobor on toistaiseksi osoittautunut historiatietojen perusteella edullisimmaksi Euribor korkoista. Muut asuntolainoissa käytetyt Euribor-korot ovat 3 kk Euribor ja 12 kk Euribor.
Mikäli asuntolainansa haluaa sitoa Euribor-korkorjen sijaan pankin omaan korkoon, on syytä olla tarkkana koron suuruudesta ja sen määräytymisperusteista sekä koron suuruuden määrityksen aikavälistä.
Katso myös artikkelimme miten asuntolainan kilpailutus kannattaa hoitaa.